Pourquoi vous ne devriez jamais obtenir un prêt sur salaire (édition canadienne)

Qu'est-ce qu'un prêt sur salaire?

Les prêts sur salaire sont simplement des prêts pour de petites sommes d'argent - même aussi bas que 100 $ - que les consommateurs prennent afin de les aider avec leurs nécessités jusqu'à leur prochain chèque de paie.

Cela semble être une bonne idée, mais ce n'est pas le cas. En Ontario, au Canada, de nombreuses sociétés de prêt sur salaire annoncent quelque chose du genre: «Empruntez 100 $ pour 15 $» - cela semble bon marché jusqu'à ce que vous compreniez que ce n'est que pour 14 jours (deux semaines).

Combien coûtent VRAIMENT les prêts sur salaire?

Les cartes de crédit sont BON MARCHÉ par rapport aux prêts sur salaire!

Comment fonctionnent les pourcentages?

Afin de comprendre les taux d'intérêt, vous devez comprendre comment fonctionnent les pourcentages et ce qu'ils signifient. C'est plus facile qu'il n'y paraît. L'essentiel est le suivant:

100% = 1

Par conséquent: 100% de 100 $ est 100 $

100% de 300 $ est 300 $

100% de 950 $ est 950 $

Ensuite, 50% = 0,5, ou 50% = moitié, ou 0,5 = moitié

Par conséquent: 50% de 100 $ est 50 $

50% de 300 $ est 150 $

50% de 950 $ est 475 $

Ensuite, 200% = 2, ou 200% = double, ou 2 = double

Par conséquent: 200% de 100 $ est 200 $

200% de 300 $ est 600 $

200% de 950 $ est 1900 $

Qu'en est-il de quelque chose de plus proche des taux d'intérêt exigés par les prêts sur salaire?

300% = 3, ou 300% = triple, ou 3 = triple

Par conséquent: 300% de 100 $ équivaut à 300 $

300% de 300 $ est 900 $

300% de 950 $ est 2850 $

Je suis sûr que vous ne voudriez pas emprunter 300 $ à un taux d'intérêt de 300% et finir par rembourser 900 $, oui?

Comprendre pourquoi les prêts sur salaire sont une arnaque

La principale chose que vous devez savoir pour comprendre pourquoi les prêts sur salaire sont une telle arnaque est quelque chose appelé APR, ou taux de pourcentage annuel.

APR est une mesure de combien d' argent supplémentaire doit être payé au cours d' UN AN. C'est vrai, un an ou 12 mois ou 365 jours. PAS 14 jours ou deux semaines ou même deux ans. UN AN.

Les cartes de crédit, par exemple, facturent environ 23% APR lorsque vous prenez une avance de fonds ou que vous utilisez la carte pour acheter quelque chose et ne pas rembourser en totalité. Donc, si vous avez dépensé 100 $ sur une carte de crédit et que vous n'avez pas remboursé pendant un an, vous devrez payer 123 $ pour effacer votre solde (bien sûr, cependant, les cartes de crédit nécessitent des paiements mensuels minimums).

Si vous avez de l'argent et que vous le mettez dans un compte d'épargne, la banque vous paiera probablement 1,5% APR, ce qui signifie que si vous avez laissé 100 $ dans un compte d'épargne pendant un an, vous auriez 101,50 $ à la fin de l'année.

Alors… quel est le TAP pour les sociétés de prêt sur salaire? 391% !!!

Si vous empruntez 100 $ à une société de prêt sur salaire et que vous lui remboursez 115 $ (prêt de 100 $ + 15 $ d'intérêts) après 14 jours… il semble que vous n'ayez payé que 15% d'intérêts, n'est-ce pas? FAUX! Le taux d'intérêt est calculé sur une période d'un an, c'est pourquoi il est appelé le taux annuel en pourcentage ou TAEG.

Il y a 52 semaines dans une année, donc divisées en deux, soit 26 périodes de 14 jours… ce qui signifie que si vous voulez connaître le TAP du prêt que vous venez de mentionner (emprunter 100 $ pour 15 $), le calcul est: 15 $ x 26 = 390 $. Ainsi, si vous avez emprunté 100 $ pour UN AN à une société de prêt sur salaire, vous lui devez 490 $ à la fin de l'année (prêt de 100 $ + intérêt de 390 $).

Assez mauvaise affaire, non?

Information du gouvernement de l'Ontario

Vos droits lorsque vous avez contracté un prêt sur salaire

Alternatives aux prêts sur salaire

Vous devez faire tout ce qui est en votre pouvoir pour éviter d'emprunter dans des établissements de prêt sur salaire. Ne vous contentez pas de céder et de penser que c'est une voie facile… car à la fin de la journée, vous perdrez plus que ce que vous avez gagné.

Avez-vous de la famille ou des amis à qui vous pouvez emprunter? Avez-vous des prêts bancaires ou des cartes de crédit sur lesquelles vous pouvez emprunter?

Pouvez-vous vous passer de tout ce pour quoi vous devez emprunter de l'argent?

Si les factures sont dues et que vous n'avez pas encore l'argent, vous pouvez toujours appeler les entreprises respectives et leur faire savoir; pratiquement toutes les entreprises sont prêtes à vous donner plus de temps pour payer vos factures, à condition que vous leur en parliez.

Si un débit automatique sort de votre compte et que vous n'avez pas de découvert, vous pouvez même aller parler à votre directeur de banque et lui demander de vous prolonger peut-être un découvert temporaire.

Si vous n'avez vraiment plus d'options, il serait en fait plus sage de simplement être en retard pour payer vos factures et de les payer quand vous le pouvez. Oui, les banques facturent des frais NSF élevés (frais NSF de 48 $ dans la plupart des banques canadiennes de nos jours), mais si vous parlez de votre situation à votre directeur de banque, il ne manquera pas de vous faire perdre un peu de temps.

Avez-vous besoin d'argent pour la nourriture? Trouvez votre banque alimentaire locale ou un autre organisme de bienfaisance et vous serez sûr d'être aidé.

Si l'une de ces situations vous arrive encore et encore… et que vous vous retrouvez constamment à vous tourner vers des prêts sur salaire… vous devez vraiment réduire vos dépenses. Un dollar ici et un dollar là-bas s'additionnent vraiment. Notez tout ce que vous achetez et vous serez surpris de voir combien d'argent vous dépensez et combien vous gaspillez.